Sleep - Stop Tegnieke

Sleep-Stop Tegnieke In alle vorme van 'n lang termyn belegging en kort termyn handel, besluit die regte tyd om 'n posisie te verlaat is net so belangrik soos die bepaling van die beste tyd in jou posisie in te gaan. Koop '(of te verkoop, in die geval van 'n kort posisie) is 'n relatief minder emosionele optrede as verkoop (of koop, in die geval van 'n kort posisie). Wanneer dit tyd om die posisie te verlaat kom jou winste staar jy direk in die gesig nie, maar miskien het jy in die versoeking kom om die gety te ry 'n bietjie langer, of in die ondenkbare geval van papier verliese, jou hart vir jou sê stywe te hou, om te wag totdat jou verliese te keer. (Lees meer in die keerverlies Orde - maak seker dat jy dit gebruik.) Maar so 'n emosionele reaksies is skaars die beste manier waarop jou verkoop (of koop) besluite te neem. Hulle is onwetenskaplik en ongedissiplineerde. Baie oorkoepelende stelsels van die saak het hul eie tegnieke vir die bepaling van die beste tyd om 'n handelsmerk te verlaat. Maar daar 'n paar algemene tegnieke wat sal jou help om die optimale oomblik van uitgang, wat aanvaarbare wins verseker terwyl waak teen onaanvaarbare verliese te identifiseer. - Momentum grond sleep stop Die mees basiese tegniek vir die vestiging van 'n toepaslike uitgang punt is die sleep-stop tegniek. Baie eenvoudig, die volgkeerverlies handhaaf 'n stop-verlies einde 'n akkurate persentasie laer as die mark prys (of hoër, in die geval van 'n kort posisie). Die keerverlies orde aangepas voortdurend gebaseer op skommelinge in die mark prys, altyd die handhawing van dieselfde persentasie hieronder (of hoër) die markprys. Die handelaar is dan "gewaarborg" om die presiese minimum wins wat sy of haar posisie sal skuur weet. Hierdie vlak van winsgewendheid die handelaar sal voorheen bepaal op grond van sy of haar voorliefde na aggressiewe of konserwatiewe handel. Besluit wat geskik winste (of aanvaarbare verliese) uitmaak is miskien die moeilikste aspek van die stigting van 'n sleep-stop-stelsel vir jou gedissiplineer handel besluite. jou sleep-stop persentasie instelling kan gedoen word met behulp van 'n relatief vaag benadering (wat nader aan emosie) eerder as presiese voorskrifte. 'N vaag ag, byvoorbeeld, kan beweer dat jy wag vir sekere tegniese of fundamentele kriteria waaraan voldoen moet word voordat die opstel van jou tot stilstand kom. Byvoorbeeld, kan 'n handelaar wag vir 'n tempo van 'n 3-4 weke konsolidasie en dan tot stilstand kom plaas onder die lae van daardie konsolidasie na die ingang van die posisie. Die tegniek vereis dat die geduld om te wag vir die eerste kwartaal van 'n skuif (miskien 50 bars) voordat jy jou tot stilstand kom. Benewens noodsaak geduld, hierdie tegniek gooi fundamentele ontleding in die prentjie deur die bekendstelling van die konsep van "wat oorwaardeer" ( 'n eerder relatiewe begrip as wat ek nog ooit gehoor het van een) in jou sleep tot stilstand kom. Wanneer 'n voorraad begin om 'n P / E wat hoër is as die historiese p / v en bo sy vorentoe 1-3 jaar geprojekteer groeikoers toon. die sleep tot stilstand kom is om strenger op 'n kleiner persentasie - oënskynlike toestand van oorwaardeer kan 'n verlaagde waarskynlikheid van bykomende besef winste dui die voorraad se. Die oorwaardeer situasie is vertroebel selfs verder wanneer 'n voorraad gaan 'n "blaas-off" tydperk waarin die oor waardasie uiterste kan word (beslis verontagsaming enige sin van rasionaliteit) en kan vir 'n paar weke of selfs maande. Deur die rol met 'n slag af, kan aggressiewe handelaars voortgaan om die trein na uiterste winste te ry terwyl hy nog met behulp van sleep tot stilstand kom om te beskerm teen verliese. Ongelukkig momentum is berug immuun teen tegniese ontleding, en die verdere die handelaar sluit 'n "rollende stop" stelsel, die verder weg van 'n streng stelsel van dissipline hy of sy. (Hier is 'n paar praktiese toepassings van tot stilstand kom, in 'n logiese metode van Stop plasing.) Die Parabool Stop en Reverse (SAR) Terwyl die momentum gebaseer keerverlies tegniek hierbo beskryf is onteenseglik sexy vir sy potensiaal vir massiewe deurlopende wins, 'n paar handelaars verkies om 'n meer gedissiplineerde benadering geskik vir 'n meer ordelike mark (die voorkeur mark vir die konserwatiewe-gesinde handelaar). Die paraboliese stop en omkeer (SAR) tegniek bied stop-verlies vlakke vir beide kante van die mark, beweeg geleidelik elke dag met die veranderinge in die prys. Die SAR is 'n tegniese aanwyser geplot op 'n prys grafiek wat van tyd tot tyd sal sny met die prys as gevolg van 'n ommekeer of verlies van momentum in die sekuriteit betrokke. Wanneer hierdie kruising plaasvind, is die handel beskou word gestop, en die geleentheid bestaan ​​om die ander kant van die mark te neem. Byvoorbeeld, as jou lang posisie is gestop het, wat beteken dat die sekuriteit is verkoop en die posisie is daardeur geslote, jy kan dan verkoop kort met 'n sleep stop dadelik teenoorgestelde (paraboliese) om die vlak waarop jy gestop uit jou posisie op die ander kant van die mark. Die SAR tegniek mens toelaat om beide kante van die mark te vang as die sekuriteit wissel op en af ​​met verloop van tyd. Die groot voorbehoud oor die SAR stelsel verband hou met die gebruik daarvan in 'n onreëlmatige bewegende sekuriteit. As die sekuriteit op en af ​​vinnig moet wissel, jou sleep tot stilstand sal altyd te gou voordat jy geleentheid kry om voldoende wins te bereik veroorsaak. Met ander woorde, in 'n woelig mark, jou handel kommissies en ander koste sal jou winsgewendheid oorweldig, soos karige soos dit sal wees. Die tweede voorbehoudsbepaling betrekking het op die gebruik van SAS op 'n sekuriteit wat nie 'n beduidende tendens is uitstal. As die tendens is te swak, sal jou stop nooit bereik word nie, en jou winste sal nie toegesluit in. So het die SAR is regtig onvanpas vir sekuriteite wat tendense of wie tendense wissel back-en-weer te vinnig 'n gebrek. As jy in staat is om 'n geleentheid iewers te identifiseer tussen hierdie twee uiterstes is, kan die SAR net presies wat jy is op soek na in die bepaling van jou vlakke van sleep tot stilstand kom. (Hier is meer, in achterhoede-Stop / Stop-Loss Kombinasie lei tot wen ambagte.) Afsluiting Besluit hoe om die uitgang punte van jou poste te bepaal hang af van hoe konserwatiewe jy as 'n handelaar. As jy geneig is aggressief te wees, kan jy jou winsgewendheid vlakke en aanvaarbare verliese te bepaal deur middel van 'n minder akkurate benadering soos die instelling van sleep tot stilstand kom volgens 'n fundamentele kriteria. Aan die ander kant, as jy wil konserwatief te bly, die SAR mag 'n meer definitiewe strategie deur stop verlies vlakke vir beide kante van die mark te voorsien. Die betroubaarheid van beide die tegnieke egter geraak word deur marktoestande, so moenie sorg bewus te maak van hierdie te wees wanneer die gebruik van die strategieë.